渡边一雄在王家看到了杜清远，很是不高兴，质问王雨秋为何让杜清远来到王家，王雨秋冷言相对。在杜清远请来的名医的精心治疗下，王正德的病情大有好转，已经可以站立起来，王家对杜清远非常感激。王雨秋和杜清远也利用治病的机会能经常相见面。王雨秋带父亲去宁波甬江边的别墅养病，那里的温泉对身体的康复很有帮助。王正德交代王雨实要好好的与杜清远合作。

　　利用陪父亲在宁波养病的机会，王雨秋来到了建设中的永新纱厂，见到了杜清远。杜清远骑自行车带王雨秋参观建设中的厂房，王雨秋对工厂的建设非常满意。两人仿佛找到了当初相恋时的感觉。在杜清远送王雨秋回家的路上，天降暴雨，汽车陷入了泥泞之中无法前行，司机跑开叫人帮忙。雨中的车里，只剩下杜清远、王雨秋两人，爱情的火焰重新燃烧起来。

　　在别墅里，有情人终于得偿心愿，杜清远与王雨秋心心相融，希望时间就此停留。历经苦难的两个有情人在宁波别墅里度过了难忘的一段时光。在上海的渡边一雄通过电话得知了王雨秋和杜清远在一起，愤怒异常!魏晓风和杜清明找不到杜清远。魏晓风给杜清明介绍认识了一些民主革命的先行者，杜清明结识了留洋回来的进步人士龙剑云。

　　通过和龙剑云的谈话，杜清明对民族资本的发展方向有了新的认识，并对民主革命充满了向往，想多参加类似的社会活动。王雨秋回到上海，罗静波劝她要和杜清远保持距离，终归都是成了家的人。王雨秋说她自有分寸。杜清远对杜清明热衷于民主革命不以为然，觉得商业要和政治区分开，做好自己

　　被债主逼得没办法的杜清达只好回家偷东西变卖还债，结果被母亲阿巧发现。阿巧苦口相劝，结果杜清达把母亲推倒在地，扬长而去。无奈的阿巧只有去求助杜清远，杜清远把杜清达带到杜无忌跳楼的地方，他用无忌血的教训点醒了杜清达，为了父亲，他答应杜清达留在杜氏做事。王、杜两家的合作引起了日本军方的，责令渡边一雄要在两家合作尚未成规模前，各个击破。

　　渡边一雄与石锦麟密谋准备利用杜清达来打垮杜家，让于姗姗勾引杜清达。石锦麟以要将此事告诉杜清远来要挟杜清达，让其偷出永新纱厂的建厂计划书，杜清达被迫同意并偷出计划书给了石锦麟。渡边一雄分析出计划书中的弊端，建纱厂势必会占据很大的运河区域来进行运输，会影响周边渔民的生活，而建厂所需的土地正是属于这些渔民的。

　　渡边一雄与石锦麟密谋，准备将计划书公之于众，利用其中的码头建设条款，挑唆渔民闹事，并暗中安排人煽风点火，阻碍工厂的建设并买通当地官方对永新纱厂下黑手。报纸上登出了永新纱厂的计划书，当地渔民在石锦麟、渡边一雄安排的人的挑唆下，包围了工地，不许在此建厂，要求停工。杜清远得悉后赶回工厂与渔民共同分析了建厂后的利与弊，表明建厂后会将这些渔民全部招入工厂工作，收入会有几倍的提高，并当场签订了用工合同，说服了渔民，风波暂时平息。

　　就在杜氏兄弟为成功平息此次渔民闹事风波而高兴的时候，突然接到法庭的传票，原来石锦麟暗地赶到宁波，买通检察局和土地署，再次将杜清远告上法庭。在法院庭审中，杜清远据理力争，但无奈法官早已被石锦麟买通，永新纱厂被责令马上停工。杜氏的发展再次陷入新的困境中。